Страница 13 из 14
Прибыль является одним из основных интегральных показателей, характеризующим результаты деятельности ИПР, и представляет собой превышение доходов от продажи товаров и услуг над затратами на производство и продажу этих товаров. Если доходы превышают расходы, то финансовый результат свидетельствует о получении прибыли. При расходах, превышающих доходы, предприятие получает убытки – отрицательный финансовый результат. Прибыль выступает основным элементом собственных финансовых ресурсов предприятия, источником формирования бюджетов различных уровней. Порядок формирования показателей прибыли представлен на рис. 3.4. На практике используется система показателей прибыли:
• экономическая прибыль – разность между доходом предприятия и его экономическими издержками;
• маржинальная прибыль единицы продукции – разность цены продукции (работ, услуг) и переменных затрат на единицу продукции;
• расчетная чистая прибыль единицы продукции – разность между ценой продукции и средними общими затратами (переменные плюс постоянные затраты на единицу продукции) [33].
Рис. 3.4. Порядок формирования показателей прибыли
Основные направления распределения прибыли представлены на рис. 3.5. Под распределением прибыли понимается направление прибыли в бюджет и по статьям использования на предприятии. Для каждой организационно-правовой формы предприятия установлен порядок распределения прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, который фиксируется в учредительных документах или определяется в положении, разработанном экономическими и финансовыми подразделениями предприятия и утвержденном его руководящим органом.
Лизинг как источник поступления финансовых ресурсов ИП используется достаточно широко и представляет собой вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передаче его на основании договора лизинга юридическим и физическим лицам за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях [24]. Можно сказать, что лизинг – нечто среднее между договором аренды и договором на предоставление кредита. Лизингополучатель эксплуатирует оборудование, платит за него арендную плату, а по истечении срока аренды может выкупить оборудование по остаточной стоимости или продлить договор аренды.
Рис. 3.5. Основные направления распределения прибыли ИПР
Франчайзинг (франшизинг) является еще одним источником поступления финансовых ресурсов и представляет собой многолетнее соглашение между двумя организациями на передачу одной организацией другой своего права на использование в пределах оговоренного рынка определенного продукта, товарного знака, технологии, ноу-хау. Договоры франчайзинга широко используются в практике информационного маркетинга. Например, компания 1С реализовала около 2 млн продаж своих программных продуктов с применением франчайзинга. К внешним источникам финансирования относятся: кредит банка, кредит поставщика, правительственные программы и др. Банк – это финансовое учреждение, которое аккумулирует временно свободные денежные средства, предоставляет их во временное пользование в виде кредитов, осуществляет посредничество во взаимных платежах и расчетах между предприятиями, отдельными лицами, регулирует денежное обращение в стране, включая выпуск новых денег. Взаимоотношения ИП с банками строится на учете особенностей системы российских банков. В РФ принята двухуровневая банковская система:
• Центральный банк России (ЦБ) – главный государственный банк страны, наделенный особыми правами, призванный регулировать денежное обращение в стране, осуществлять денежную эмиссию, регулировать кредит и валютный курс, контролировать деятельность коммерческих банков, хранить запасы денежных средств и золота страны;
• коммерческие банки (КБ) – как правило, негосударственные банки, обслуживающие юридических и физических лиц, являющиеся субъектами предпринимательской деятельности с присущими им формами, видами, принципами и ограничениями. Основными функциональными процессами коммерческого банка выступают: прием депозитов (вкладов) и предоставление кредитов, ведение счетов, осуществление безналичных платежей, выплата денег по вкладам, купля и продажа ценных бумаг, валюты и др. С целью диверсификации финансовых услуг через банк могут быть проведены операции по факторингу, форфейтингу, лизингу и др.
Факторинг – перепродажа права на взыскание долгов, коммерческие операции по доверенности, услуги, связанные с получением денег за продажу в кредит. При минимуме оборотных средств ИПР может взять кредит в банке под залог в виде информационного товара, в данное время не реализованного на рынке или пока не произведенного. Как правило, в таких случаях банк назначает повышенную кредитную ставку вследствие повышенного риска сделки. После производства и реализации товара предприятие возвращает кредит.
Форфейтинг – кредитование внешнеэкономических операций в форме покупки у предприятия-экспортера векселей, акцептованных импортером товара. В отличие от обычного учета векселей форфейтинг предполагает переход всех рисков по долговому обязательству к его покупателю – форфейтеру, т. е. банку. Например, московское книжное издательство продает под вексель партию книг книжному магазину в Минске. Московский банк может выкупить вексель у издательства. Информационный предприниматель может взять целевой коммерческий банковский кредит на условиях заключаемого двустороннего договора или кредит у поставщика – другого юридического лица, предприятия, поставляющего свою продукцию в долг, т. е. товарный кредит. Кроме того, возможны кредиты: государственный, гарантийный, вексельный, безотзывный, валютный и др.
Внешние источники финансирования ИП могут быть расширены за счет поступления денежных средств от государственных и других фондов с целью поддержки малого бизнеса, за участие в целевых программах, например «Электронная Россия» и др.
Расширить поступление финансовых средств предприятия могут за счет работы с акциями – ценными бумагами, выпускаемыми акционерным обществом, обладателям которых предоставляются все имущественные и личные права, связанные с обладанием акцией, правом на получение дивидендов, на участие в управлении предприятием, на получение части имущества ИПР при его ликвидации. Права акционера реализуются пропорционально объему его акций.
В организации финансовых ресурсов рациональным является соотношение внутренних (собственных) и внешних (заемных) средств как 2:1.
Финансовое планирование ИПР проводится в рамках финансового менеджмента и представляет собой плановое управление процессами формирования и использования финансовых ресурсов. Финансовое планирование бывает стратегическое (до 5 лет), текущее (до 1 года), оперативное (месяц, квартал – составление кредитного плана, кассового плана, платежного календаря).
Финансовый план ИПР строится с целью обеспечить повышение финансовой устойчивости предприятия в плановом периоде в виде доходов и расходов и состоит из 4 разделов:
1) доходы и поступления средств – все финансовые ресурсы предприятия, кроме полученных от банков и государства;
2) расходы и отчисления средств – финансовые ресурсы, направляемые на расширение и стимулирование производства;
3) кредитные взаимоотношения с банковскими учреждениями. Раздел состоит из двух частей: доходная часть – полученные кредиты и ссуды, расходная часть – их погашение и уплата процентов по ним;
4) взаимоотношения с бюджетом и внебюджетными фондами. Состоит из двух частей: расходной – платежи в бюджет и внебюджетные фонды, и доходной – баланс доходов и расходов.
Финплан составляется на год с разбивкой по кварталам и является необходимым условием для контроля и рациональной организации работы во всех областях финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Контроль финансовых ресурсов ИП проводится на основе системы финансовой, бухгалтерской отчетности. Бухгалтерская отчетность – единая система данных об имущественном и финансовом положении предприятия и о результатах его хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учета по установленным формам и формируемая на основании плана счетов бухгалтерского учета (БУ). План счетов БУ – это схема регистрации и группировки фактов хозяйственной деятельности в БУ – активов, обязательств, финансовых, хозяйственных операций и др. В состав бухгалтерской отчетности входят: бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках, приложений к ним и пояснительной записки, а также аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтерской отчетности предприятия, если она в соответствии с законодательством подлежит обязательному аудиту.