Страница 3 из 5
Z=25,998×K1+33,358×K2+16,208×K3–5,662 (1)
где:
K1 – прибыль до налогообложения / собственный капитал;
K2 – нетто оборот / активы;
K3 – долгосрочные обязательства / активы;
PDi – вероятность невыполнения обязательств в течение 1 года,
PDi = 1 / (1 + е -Z).
По мнению авторов, точность модели была повышена с 66% до 72,3%.
В Латвийском законе «О неплатёжеспособности», как и во многих других стран Европейского Союза, оговорены сделки, которые администратор процесса неплатёжеспособности может оспорить и признать их недействительными. Рассматривая причины умышленного банкротства, в основном руководители предприятий и владельцы обвиняются в совершении операций, которые были заведомо убыточными и увеличивали задолженность предприятий, чтобы оно не было в состоянии рассчитаться с кредиторами. При этом экспертное исследование проводятся методами документальной проверки и сопоставления, в ходе которого:
Устанавливается структура обязательств и имущества предприятия.
Производится экспресс-анализ финансовой документации с целью идентифицировать риски, которые могли повлиять на неплатёжеспособность предприятия, и конкретизировать период возникновения неплатёжеспособности.
Устанавливаются случаи умышленного доведения до неплатёжеспособности.
Определяется финансовая стабильность предприятия (рассчитываются коэффициенты платёжеспособности, ликвидности, свободных оборотных средств, сравниваются активы и обязательства по соответствующим видам категорий), определяются тенденции доходов, расходов, и т.д.
Устанавливается по мере возможности сумма просроченных обязательств, определяется – было ли у предприятия на конкретное число достаточное количество финансовых средств, чтобы рассчитаться с кредиторами.
Определяется влияние конкретной сделки на неплатёжеспособное состояние предприятия, проверяя:
–
основываются ли бухгалтерские записи на акцептируемых первичных документах;
–
все ли связанные с коммерческой деятельностью: доходы и расходы отражаются в бухгалтерии, отражают ли бухгалтерские записи фактические коммерческие сделки;
–
отражены ли зарплаты в бухгалтерии фактического работодателя;
–
заполнены ли и представлены ли налоговые декларации надлежащим образом;
–
возникла ли в результате сделки постоянная неплатёжеспособность предприятия.
Проверяется положение бухгалтерского учёта организации, в т.ч. соответствие представленных бухгалтерских документов требованиям законодательным актам о бухгалтерском учёте, регламентирующим ведение бухгалтерского учёта.
Определяется влияние очерёдности выполненных платежей на финансовое состояние предприятия7.
В Казахстане процедура реабилитации и банкротства регулируется Законом "О реабилитации и банкротстве". Согласно вышеуказанного закона:
Преднамеренное банкротство – умышленное создание или увеличение неплатёжеспособности, совершенное в результате действий (бездействия) учредителя (участника), должностного лица, органов юридического лица, а равно индивидуального предпринимателя в личных интересах или в интересах иных лиц.
Ложное банкротство – заведомо ложное объявление в результате действий и (или) принятых решений учредителем (участником), должностным лицом, органами юридического лица, а равно индивидуальным предпринимателем о своей неплатёжеспособности с целью введения в заблуждение кредиторов для получения отсрочки или рассрочки причитающихся кредиторам платежей или скидки с долгов, а равно для неуплаты долгов.
Заметим, что, должник является неплатёжеспособным при наступлении одного и более следующих условий: «а) обязательства перед кредиторами по возмещению вреда, причинённого жизни и здоровью…, б) обязательства перед кредитором по налогам и другим обязательным платежам в бюджет по налоговой задолженности…, в) обязательства перед иными кредиторами не исполнены в течение трёх месяцев с момента наступления срока их исполнения…».
Обратим внимание, также на то, что основанием для объявления должника банкротом в судебном порядке является его несостоятельность. При установлении факта несостоятельности должны быть учтены денежные обязательства должника, срок исполнения которых наступил, а также принятые и (или) находящиеся на исполнении. Критерием определения несостоятельности должника – юридического лица является его неплатёжеспособность.
В Казахстане по юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям сбором сведений о финансовом состоянии должника занимается временный управляющий.
При определении вопроса о неплатёжеспособности или платёжеспособности должника судами учитывается то, что заключение временного управляющего является одним из доказательств по делу, поэтому на основании Гражданского процессуального кодекса Республики Казахстан данное заключение должно быть оценено судом в совокупности с другими доказательствами по делу с учётом их относимости, допустимости и достоверности. Такое заключение не имеет для суда преимущества перед другими доказательствами. Решение суда о признании должника банкротом, основанное на признании им своей неплатёжеспособности, должно содержать подробный анализ о финансово-хозяйственном состоянии должника, а также обоснованную оценку неплатёжеспособности должника, по существу.
В случае выявления в ходе процедуры банкротства фактов преднамеренного банкротства, банкротный управляющий обязан в месячный срок, а также кредиторы вправе обратиться в суд с иском к такому лицу о взыскании сумм требований кредиторов, оставшихся неудовлетворёнными за недостатком имущества банкрота по результатам процедуры банкротства.
Управляющий в месячный срок с момента обнаружения признаков преднамеренного или ложного банкротства, а также в случаях признания банкротом по заявлению прокурора на основании статей, предусмотренных Законом, обязан обратиться в правоохранительные органы для привлечения соответствующих лиц к ответственности, предусмотренной законами Республики Казахстан.
Так или иначе, в Казахстане сегодня возникает множество проблем, связанных с неопределённостью статуса управляющего: отношения с ним нельзя однозначно определить ни как трудовые, ни как гражданские. Как результат возникают трудности в выстраивании отношений с участниками процедуры банкротства и уполномоченным органом, в определении и установлении адекватного размера вознаграждения по каждому виду процедур, в прозрачности деятельности8.
Следует также отметить, что нормативные акты, которые содержат методических рекомендации по вопросам судебных экономических экспертиз в сфере несостоятельности (банкротстве) в Казахстане, на сегодняшний день не приняты.
Рассматривая сложившуюся ситуацию по данной тематике в Украине, в первую очередь необходимо отметить, что методические рекомендации, по вопросам судебных экономических экспертиз, в сфере несостоятельности (банкротства) в Украине, содержатся в Приказе Министерства экономики Украины от 19 января 2006 г. N 14 «Об утверждении Методических рекомендаций относительно выявление признаков неплатёжеспособности предприятия и признаков действий с утаивание банкротства, фиктивного банкротства или доведение к банкротства». Конкретные методические рекомендации разработаны с целью определения однозначных подходов во время проведения анализа финансово-хозяйственного состояния предприятий на предмет выявления:
– признаков неплатёжеспособности предприятия,
– действий по утаиванию банкротства, фиктивного банкротства или доведения к банкротству,
7
The economic expertise best practice guide for investigation of the crimes related to bankruptcy and for completion of the experimental insolvency research in the Baltic countries: Audrona Spiecidte, Marius Barkauskas, Malgozata Kuncevic, Anita Jansone, Anita Zeltite, Julija Liodorova, Ivar Kangro, IIme Liivamae: EKSPERTINIO TYRIMO METODAI: With the financial support of the Prevention of and Fight against Crime Programme.
8
Процедура банкротства в России: актуальные институты для Казахстана. Oнлайн доступ: http://tleulin.kz/ru/news/680-procedura_bankrotstva_v_rossii_aktualnyje_instituty_dla_kazahstana/1/