Страница 1 из 3
Иван Неделько
Как увеличить портфель в 10 раз
Введение
Если хотите обеспечить свою семью и оставить что-то следующему поколению, нужно брать дело в свои руки. Банковский депозит и накопления не помогут. Низкие процентные ставки и инфляция убили эти возможности.
Правительства в марте и апреле 2020 года сделали миллиардные вливания в экономику своих стран для борьбы с пандемией COVID-19, и эта тенденция в ближайшее время не изменится. Пугающие цифры инфляции говорят о том, что накопить что-нибудь вряд ли получится. То, что 20 лет назад стоило один доллар, сегодня стоит полтора.
А теперь представьте, что в апреле 2000 года вы купили акции Apple и хранили их на протяжении 20 лет. Та инвестиция в 10 000 $ сегодня стоила бы 746 945 $.
Другие инвестиции в размере 10 000 $ на тот же период времени сегодня стоили бы:
• Exxon Mobil – 19 028 $
• Coca-Cola – 35 553 $
• Johnson & Johnson – 59 068 $
• McDonald’s – 81 410 $
Эти данные наглядно демонстрируют силу инвестирования по методу «купить и держать».
Из этой книги вы узнаете стратегии, позволяющие находить самые лучшие акции, которые можно купить и надолго забыть. Я расскажу вам, в чем наше огромное преимущество перед игроками с Уолл-стрит. И научу вас побеждать их в их собственной игре.
Почему я так уверен? Потому что у нас нет ограничений, которые диктуют нам, что делать, а чего не делать.
Например, фонды обычно имеют правила, которые определяют, в какие акции они могут вкладывать деньги, какую долю от всего портфеля может составлять одна позиция, какой должна быть рыночная капитализация акции, и многие другие параметры. В результате, фонды работают медленно и неповоротливо.
Мы же можем смотреть на инвестиционное окружение непредвзято. Аналитики с Уолл-стрит вынуждены говорить одни и те же чересчур позитивные вещи, потому что хотят, чтобы компании, которые они комментируют, работали с их банком.
Неудивительно, что большинство паевых фондов не могут превзойти показатели S&P 500.
Чтобы стабильно побеждать рынок, нужно быть готовым делать то, что боятся делать другие. Из этой книги вы узнаете, что я имею в виду. Я с радостью поделюсь с вами своими методами работы и дам инструменты, которые нужны для успеха.
Итак, начнем!
Мое видение инвестирования
Многие почему-то считают, что инвестирование и торговля на финансовых рынках – это нечто вроде игры в казино. С моей точки зрения, инвестирование и азартные игры совершенно не похожи. При инвестировании я могу:
• Контролировать свои риски. Я сам выбираю сумму для инвестирования в ту или иную акцию, исходя из своих целей и прогнозов. Кроме того, в каждом случае я могу действовать либо агрессивно, либо консервативно.
• Быть настоящим акционером компании, в которую инвестирую. Я могу получать пассивный доход (если компания имеет прибыль и выплачивает своим акционерам дивиденды – подробнее об этом позже).
○ То есть, когда цена акций, в которые я инвестирую, растет, я получаю нереализованную прибыль.
• Использовать различные методы поиска недооцененных инвестиционных возможностей.
Инвестирование для меня – не казино
Для меня инвестирование – это не рулеточная ставка на акцию в надежде, что она каким-то волшебным образом в будущем принесет деньги. Это скорее выражение моего видения рынка и выявление инвестиций, которые позволят улучшить благосостояние моей семьи.
Инвестирование требует определенных навыков, умения проводить анализ и правильного управления рисками.
Учитывая вышесказанное, я не считаю инвестирование аналогом рулетки. У всех, кто работает с акциями, должна быть такая же позиция. В этой книге я расскажу о своих методах поиска наилучших инвестиционных возможностей, которые позволят создать портфель, способный выдержать проверку временем.
Надеюсь, теперь вы понимаете, почему инвестирование нельзя сравнивать с казино. С другой стороны, оно также совсем не похоже на спекуляцию или торговлю (несмотря на то, что существуют т. н. спекулятивные инвестиции).
Разница между инвестированием и спекуляцией
В СМИ термином «инвесторы» часто обозначают всех участников рынка. Но для меня инвестирование – не то же самое, что спекуляция (торговля, трейдинг). Когда я инвестирую в ту или иную компанию, меня обычно мало волнует, какой будет цена ее акций в ближайшее время.
Меня больше заботит, как компания развивается, направлен ли ее продукт на покрытие неудовлетворенного спроса, и сможет ли данный бизнес выжить в ближайшие десятилетия.
Перед инвестированием я провожу анализ самой компании, чтобы понять, стоит ли сейчас вкладывать в нее деньги, и может ли такая инвестиция приносить хороший доход в будущем.
Инвестор должен рассматривать свой портфель в долгосрочной перспективе. Если обращать внимание на ежедневные колебания цены, можно просто сойти с ума. Я стараюсь найти Apple, Microsoft, Amazon и Facebook завтрашнего дня. Я не переживаю по поводу того, что акция из моего долгосрочного портфеля упала за неделю на 5 %, потому что главное – это бизнес-модель, которая в будущем сможет мне приносить большую прибыль.
Да, четкой границы между инвестированием и трейдингом нет. Разницу легко увидеть, если посмотреть на два графика – акции, в которую я был бы готов инвестировать, и акции, которую я бы выбрал для торговли.
Вот долгосрочный график ETF SPDR S&P 500 (SPY):
Инвестор захочет увидеть на нем потенциал роста S&P 500 на ближайшее десятилетие и дальше. Выше приведен месячный график, охватывающий период с 1 апреля 2009 г. по 1 апреля 2020 г. Как видите, на этом отрезке были разные движения, но есть общая тенденция к повышению.
Спекулянт же станет искать краткосрочный тренд, чтобы поймать движение и заработать на нем. Например, при торговле акциями можно смотреть на скользящие средние, чтобы попытаться понять, куда в ближайшее время пойдет цена – вверх или вниз.
Таким образом, при торговле больше внимания уделяется поведению цены акции, а не самой компании. Трейдер входит в сделку, основываясь на своем мнении о том, вырастет ли цена после выхода квартального отчета, появления новости или формирования технического паттерна.
Трейдеры обычно не вникают в то, чем занимается компания, а просто смотрят на определенный индикатор или показатель.
Инвестирование – это возможность постепенно, на протяжении длительного времени создать солидный капитал, а спекуляция (трейдинг) предполагает частые покупки и продажи акций или опционов с целью быстрого получения прибыли.
В общем случае, инвесторов можно разделить на три категории:
• Долгосрочные. Такие инвесторы планируют сохранять свои инвестиции не менее чем 10 лет.
• Среднесрочные. Инвесторы, относящиеся к этой группе, планируют держать акции от 3 до 10 лет.
• Краткосрочные. Краткосрочный инвестор обычно не собирается держать акции более 3 лет.
Теперь, когда мы разобрались с понятиями, я хочу рассказать вам, почему считаю, что долгосрочное инвестирование может быть более выгодным, чем торговля.
Почему я считаю долгосрочное инвестирование высокодоходным занятием
Альберт Эйнштейн называл сложные проценты (начисление процентов на проценты) восьмым чудом света. Лучше и не скажешь! В инвестировании на фондовом рынке сложные проценты часто называют сложным доходом.
Вы не знаете, что такое сложный доход? Это когда сумма первоначальной инвестиции возрастает. Торговля не дает такого преимущества, так как позиция не сохраняется достаточно долго, чтобы проявился эффект сложного дохода.